（原标题：11家头部基金销售平台选品才气大PK，谁家卖的居品更优秀？ | 基金销售平台测评①）

21世纪资管商议院 杨梦雪

2024年9月-10月，21世纪资管商议院发起了对基金销售平台的体验测评，笼统辩论界限情况，离别中式第三方平台3家、银行5家、券商3家共11家平台，以其线上销售的主力渠说念APP为测评对象，围绕各家平台的选品才气、APP功能触达及功能配置、用户选品及投资体验等方面作念出全面测评，基于测评述述，咱们在每个维度的测评恶果上索取关系精华本色，对外公布，供投资者参考，本篇为该系列的第一篇，聚焦11家基金销售平台的选品才气。后续将离别聚焦APP功能触达及功能配置、用户选品及投资体验等进行发布。

在测评维度的配置方面，笼统辩论主义配置及数据可得性等身分，针对选品才气的测评要点放在保有界限及居品功绩两方面，对基金销售平台的选品才气作念出评价。如若您对此测评感兴味或思要了解更多，请揣度21资管小助手(zgyjy21)。

保有界限自己就梗概在一定经由上体现出用户对这一平台的使用经由，在此维度测评中占据近1/3的权重。居品功绩则是用户更为关注的主义之一，咱们中式了较有代表性的股票类、搀杂类、债券类基金居品中头部及尾部居品收益弘扬，用以量度居品功绩情况。此外皮合座的笼统评价中，还将笼统辩论在售居品数目、互助机构数目等身分。

这次测评恶果败露，蚂蚁金钱、招商银行、广发证券在基金选品才气方面排行分列前三，此维度评分均在60以上。其中，蚂蚁金钱、招商银行成绩于界限主义上风，而广发证券、工商银行则凭借居品功绩主义“逆袭”，分列第3、4位。

在选品才气评价方面，通过测评咱们还有几点发现：

1、在界限方面，第三方平台仍然占据市集头部位置，蚂蚁基金、天天基金分列第一、第三，同期银行仍然是主力渠说念，非货基金保有界限在前十名中占据7席。

2、居品数目及互助机构数目方面，第三方平台愈加“广撒网”，在售居品数目更多，为用户提供更为丰富的居品采取；银行选品相对“精简”，但合座界限仍占据前哨。

3、不同类别机构在选品方面格调趋同，或与平台自己中枢客群格调偏好揣度。券商平台的居品“高风险高收益”趋势更显然，银行系平台格调更为适应。

本年9月，中国证券投资基金业协会公布了2024年上半年公募基金销售保有界限数据，蚂蚁基金以13512亿元的界限占据非货币市集基金保有界限榜首，同期亦然此榜单中惟一界限在万亿以上的机构。

梳理连年来基金销售机构的非货基金保有界限不错发现，以蚂蚁基金、天天基金等为代表的第三方平台和招商银行、兴业银行等银行渠说念仍然为基金销售的主力渠说念，在前10名平离别占据3席和7席，蚂蚁基金、天天基金参加前三。

对11家平台连年来非货基金保有界限数据进行进一步梳剃头现，蚂蚁基金在本年上半年界限鼎新高，仍位居首位；招商银行在界限畅达两年下滑后达成回升，已接近2021年界限。兴业银行基金销售界限连年逐年走高，反超工商银行、中国银行，冲进第四位。此外，11家平台中连年来界限逐年走高的还有腾讯旗下的腾安基金，界限增长趋势显然。

这次测评的中枢部分围绕上述平台的线上基金销售主力平台张开。在居品和机构数目方面，由于不同平台暴露数据的口径存在各异，数据暴露情况不全，咱们梳理了部分不错取得的数据以供商议参考，评分不直继承入选品才气评价。

对比来看，天天基金、蚂蚁金钱、腾讯答理通三个平台在居品数目方面位列前三，第三方平台引入的居品数目显然更多，为用户选购提供“海量”采取。招商银行、兴业银行等界限排行靠前，但居品数目却不及蚂蚁的一半，格调相对“精简”；华泰证券（涨乐金钱通）尽管十足界限在11家平台中并不算高，上架居品仍跨越12000只，仅次于三家第三方平台。

在互助基金公司方面，第三方平台均无关扫数据暴露因而存在数据缺失。仅对比暴露此项数据的机构情况来看，券商系互助机构相对更多，在此方面更具上风，银行系通常弘扬出与居品数目方面访佛的相对“精简”的特色。

在收益弘扬的测评中，咱们在每个平台均以近一年收益率算作筛选依据，中式了在售居品中收益最佳和最差的南北极，网罗每类中收益率排行前二十位及后二十位的收益率数据。

将不同平台收益率指数化筹备后，广发证券排行第一，其次为几家银行。第三方平台诚然合座界限排行靠前，在功绩弘扬方面略处弱势。

此外说合测评恶果分析，券商平台的居品“高风险高收益”趋势更显然。若以收益率排行前20的平均收益率进行排行，几家券商平台均排行靠前。与之相对的，收益率排行后20的平均收益率也更低，两项数据差值较大。

与其相背的银行系平台格调显然更为适应，头部居品平均收益显然低于券商系平台，前20及后20的平均收益率之间的差值更小。第三方平台合座魄调居于二者之间，但合座向二者差值大的标的波动。

笼统来看，不同类别机构在选品方面格调趋同，或与平台自己中枢客群格调偏好揣度。

本年中国证券投资基金业协会暴露的数据中也加多了股票型指数基金和权柄基金两类居品保有界限的数据，通过对这些数据分析通常不错看出，券商系平台的用户更郑重权柄基金、股票型指数基金这类收益波动高的居品，用户风险偏好更高。银行选取三方平台中，格调更为适应的居品界限占比更高。